台日中4G大戰 供應鏈伺機搶錢

歐陽

台日中4G大戰 供應鏈伺機搶錢


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文．李洲
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全球4G用戶數逐年攀高，以各區域觀察，美國及北美仍是市占率最高地區，市占比逾40％，4G用戶數第二高區域則為亞太地區，市占比逾30％，此舉可觀察到日本、韓國為4G發展領先國，未來在台灣、中國大陸相繼投入4G布建之後，亞太地區可望躍升全球4G用戶數最多區域，相關4G供應鏈可望率先表態
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年初至今國內最轟動的產業發展非「４Ｇ標案」莫屬，台灣４Ｇ標案近期完美結標，參與競標的六大財團共瓜分十二塊頻譜，總得標金額高達1186億元，高於底標350億元逾三倍。

; ?5 |8 v; e: ~; g# P  K$ a全球４Ｇ網路發展，目前全球商用LTE網路逾一百六十個，美國、日本及韓國等科技發達國家皆陸續發展４Ｇ服務，台灣現階段發展４Ｇ，從速度來看並不算太晚。
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% n' b4 g- }+ o4 R中華電信 可望率先開台

過去因與英特爾發展WiMAX技術失策，導致整體通訊網路發展落後日本、韓國一大截，不得不回頭重新發展LTE行動通訊標準(mobile communications standards)之主流規格，由於LTE及WiMAX底層技術雷同，台灣在WiMAX的開發經驗也可以移轉到LTE。
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- _0 s7 v6 u5 T& H7 z本次４Ｇ營運競標，政府開放700MHz的A1至A4、900MHz的B1至B3、1800MHz的C1至C5這三個頻段，共釋出135MHz頻寬、二十七個單位、十二個模組區塊。
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$ I% D8 j" o2 J  v; y中華電信(2412)及遠傳(4904)各分別標下三個頻段區，中華電信得標C5、C2、B2，遠傳則為A2、C3、C4，從得標金額觀察，中華電信花了二五六億元搶下C5黃金頻段，總得標金額拉高至390億元，由於頻段乾淨可望率先開台。
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就４Ｇ商機觀察，1800MHz的C1到C4區塊皆是過去原有２Ｇ電信業者租用，電信三雄中華電、台灣大(3045)、遠傳，都非搶下Ｃ頻段不可，此舉就不難看出，這次Ｃ頻段總標金七八七億元，占一一八六億元的六六％，就是衝著可直接使用的利多。

, h! _- Q8 p1 U: Y首波受惠商機四十五億元
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/ _4 f+ D8 D8 d5 Q, m+ u為趕在明(2014)年下半年儘早開台營運，電信三雄將於今年陸續展開４Ｇ相關設備招標作業，隨著台灣４Ｇ進入建設期，也為台灣網通廠帶來新一波的出貨成長新動能。
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中華電信為了鞏固市場龍頭地位，砸下390億元取得Ｃ頻段兩個區塊及B2，內部規劃明年下半年提供４Ｇ上網服務，中華電信先釋放一百五十億元４Ｇ訂單，包括採購核心網路、基地台及升級４Ｇ設備。
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理周投顧分析師蔡萬得表示，台灣即將進入４Ｇ建設高峰期，建置初期受惠族群將集中於基地台設備廠，台廠多集中在關鍵零組件，且出貨國際設備系統商，電信設備商拿下４Ｇ網路設備訂單之後，約有25～30％必須仰賴國內網通廠商供貨，從中華電信４Ｇ設備商機來看，首波受惠金額上看四十五億元。
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; m3 w# }- @, K+ b台廠扮演關鍵零組件角色
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現階段全球電信設備商機掌握在五大電信設備商手中，包括：易立信、阿爾卡特朗訊、諾基亞西門子，以及中國的華為及中興。對台廠而言，包括基地台電力設備、消費端CPE接取網路、路由器、天線及微波設備等，台廠可望扮演關鍵零組件角色。

台灣網通廠皆可看到國際大廠影子，設備商龍頭易利信在台灣合作夥伴最多，包括：台揚(2314)、啟碁(6285)，阿爾卡特朗訊有中磊(5388)、合勤控(3704)，諾基亞西門子則有台揚、昇達科(3491)。
４Ｇ建設中期以後，電信公司開始加強室內通訊品質，將進一步擴大微型基地台及WiFi設備建設，受惠廠商包括仲琦(2419)、華電網(6163)將在系統整合領域具有發展利基。

三大電信商採購訂單一千五百億元
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4 d) K$ @; |- m- W* a４Ｇ發展在亞太地區中，中國大陸發展模式與台灣正好相反，中國大陸在2012年就開始建設終端基地台設備，龍頭電信商中國移動於去年已順利完成TD-LTE規模測試。

8 ^# a" y$ a4 w5 ^5 Z; s* I' D5 i中國移動日前已經完成TD-LTE設備採購招標作業，共將建置逾二十萬座基地台，採購總額達二百億人民幣，中國電信及中國聯通則分別建構六萬及五萬台基地台，三者合計採購訂單商機逾三百億元人民幣(折合新台幣近一千五百億元)。
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$ l8 }  C- t0 ?7 t$ ~中國工信部對於４Ｇ營運態度，原先計畫今年底至明年初發放４Ｇ執照，但從最新大陸發改委及工信部相關政策判斷，４Ｇ執照可望於十一月中旬三中全會後釋放，營造政策利多局面。

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【理財周刊】

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將進一步擴大微型基地台及WiFi設備建設，受惠廠商包括仲琦(2419)、華電網(6163)將在系統整合領域具有發展利基。

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