股票投資實戰操作戰典

DanielYang

股票投資實戰操作戰典<<轉貼網路文章>>              原作者：廖 錦 椿

當日看盤篇 :
一. 開盤後十五分鐘與收盤前十五分鐘的價量變化 :
開盤後十五分鐘與收盤前十五分鐘的價量變化;國內投資人往往習於開收盤前來決定買賣進出之策略,而研判開盤後十五分鐘與收盤前十五分的價量變化,主要係以成交量的變化,買進賣出比數與張數作為參考指標.
' A- \( g5 {5 E0 G6 D" {/ I$ ~: V
+ V5 p, T) s* A" O  F( Z基本上可以歸納成下列幾點:
! ~# Q5 g  g6 k2 N/ X/ ^' B$ X1.開盤後十五分鐘買進筆數,張數均明顯大於賣出時,因多方氣勢較強,通常開盤都以高盤開出.在此情形之下,若成交量低於一百億元,顯示其係主力刻意拉抬作價,散戶追價意願不足,通常盤勢會再回檔探底,以測試低檔的接手意願強弱與否,因而若面對量價背離時,雖然買盤較強,亦不宜貿然搶高,以免尾盤發生劇烈變化.(一百億為八千點以上水準時所適用)

2.開盤後十五分鐘買進筆數,張數均明顯大於賣出時,因多方氣勢較強,通常開盤都以高盤開出.在此情形之下,且成交量大於一百億元,顯示其係買盤力道強勢,換手積極,追漲意願亦強,因而可趁盤勢回檔,逢低承接.
. S" `- W" Y% R- U* S+ m* B2 z
7 ]( Z% V- C0 Q" y3.開盤後十五分鐘賣出筆數,張數均明顯大於買進時,因空方氣勢較強,通常需視成交量變化而定,若下跌量縮,顯示殺低力道不強,通常盤勢會作一調整性的反彈,因而若再下跌情形亦同,應可酌量向下分批承接,待漲勢確立再加碼買進.
6 F: q, j# S- \% \而另一方面若下跌檔檔巨量,顯是看壞後市之賣盤盡出,若未見強勁買盤湧入,仍以觀望為宜.
4.開盤後十五分鐘賣出筆數較大而張數卻少於買進時,顯示逢低承接買盤強,可於價跌時嘗試買進,而盤勢走高時則須慎防反壓之釋出.
( I+ ?$ [3 o3 e2 ?- E5.開盤後十五分鐘買進筆數較大而張數卻大於買進時,若開盤時量少價漲,則不宜追高,而價跌量縮,可考慮酌量承接,但仍不宜追高.
6.收盤前十五分鐘價漲量增時,顯示追漲意願轉強,買盤前仆後繼,源源不斷,賣盤悉數獲得消化殆盡,此刻應可選擇強勢股介入,隔日應仍有高價可出.而若價漲量卻不增,可能為主力刻意作價,企圖誘多出貨,此刻觀望為宜,以免誤中圈套.

7.收盤前十五分鐘價跌量增時,顯示可能有突發性利空出現,或是投資人不耐久盤,失望性賣壓大舉釋出,引發多殺多的局面,此刻若股價仍處高檔,則可逢高先行調節.而若處低檔,可能已有特定買盤接手,可視情況少量介入.另一方面若價跌量縮,有可能是回檔探底錯或是主力刻意壓低進貨.持股者不必急於殺低求售,反而可考慮加碼攤平.
# I( P! O6 i- B0 X" z
價 量 關 係:
, ~! R; f0 F0 w0 c+ o4 i基本原則為:
量比價先行
量價背離為反轉訊號
& n, S2 E: G4 E量持續擴大為上漲之必要條件
7 [! o9 B' V3 P價量間之關係:
# u: ]4 N" z7 M一.
! @0 ~, O5 [0 a% V# v: _6 Y1.價漲量增:若為漲勢初期,則表示漲勢已成,可逢回買進.若已上漲一段時間,需注意是否有巨量出現,可能為主力出貨,後市宜注意.
% @8 Y3 _: f+ f4 o2.價漲量跌:若為漲勢初期,則可能僅是曇花一現,還不成氣後.若已上漲一段時間,則需注意:此波行情可能已經到頂,一二日內可能反轉而下.
3.價漲量平:若為漲勢初期,則有可能為曇花一現,還不成氣候.若已上漲一段時間,此波行情可能不會立即反轉,但仍必需密切注意.
二.
: @3 g) G+ v8 a7 Z6 P/ C1.價跌量增:若股價原本長期不動,則主力有進貨之可能,宜進場買進,若已上漲一段時間,則表示跌勢已成,後市不可看好.
; \# [! E# G/ u- w: }2.價跌量縮:若股價剛自高檔跌下,則表示跌勢正在進行,正進行探底工作,若已下跌一段時間,且量縮至很小,則底部很快就要浮現,宜密切注意.
4 G' T2 T: O: U3.價跌量平:若股價剛自高檔跌下,則表示跌勢正在進行,正進行探底工作,若已下跌一段,則為初部探底,亦尚不宜介入作買.

三.
/ y- n4 c' f) q& P7 @8 g% M1.價平量增:若為漲勢初期,則表示主力有進貨動作漲勢已成,可逢回買進.若已上漲一段時間,則表示股價暫時受挫,應尚有後可期.若屬跌勢,則可能已止跌回穩,宜進場作買.
. b% B9 |+ {# j2 ~5 Z
% i( l) v+ ~' R. _( p2.價平量縮:若屬跌勢,則已價穩量縮,打底完成在即,宜介入作買.若為漲勢初期,則可能此波高點將出現,宜注意後市之發展.
3.價平量平:行情仍屬盤整期間,短期內不宜介入.
5 r! n; Q9 _8 j  {" F: N( b當日最佳買賣點之掌握:
3 }3 H7 o3 X2 Y  H如何掌握買點
1.開高走低:
回檔不破開盤時回進,(回檔可掛內盤掛進),等第二波高點突破第一波高點時,可加碼跟進,(以外盤價買進),或少量搶進,(用漲停板市價追買,買到為止),此時第二波可能直上漲停板,或是再回檔,第三波就衝上最高價.

2.開低走高: 最好是等翻紅超過漲幅１／２時,代表多頭有強烈作價決心,此時回檔若不再翻黑,此時若見跌不下去,即可在昨日收盤價附近掛著等.
3.底部成形:
突破頸線時回進,無論開高走低,抑或開低走高,只要底部之成型,(ｗ底,三重底,頭肩底,圓型底....等),見量價能夠充份配合時,逢突破距中點頸線壓力時,代表多頭主力抵抗,甚至護盤成功,開始往上拉抬,此時若突破,一定量大勿追,待其回檔時(最好不破頸線)再予以買進,而要注意的一點是:開低走低雖底部成形,但畢竟屬弱勢,最好待其突破頸線,且能翻紅,回檔時亦不再翻黑時,才作買進之動作,否則即有騙線誘多作一逃命波之嫌.

) l3 Y3 w: _' h+ N! n4.箱型走勢:
6 T# ^1 n3 U8 }/ d  U(開高走平,開平走平,開低走平),往上突破時跟進,當日股價走勢出現橫盤整理走勢時,最好勿輕言作買,除非作當日沖銷者可反覆高賣低補,橫盤高低差價大時,則可採高出低進法,積少成多藉以獲利,但應特別注意的是:
; P" A* {6 W( d- n2 x/ E8 z出現俱量向上突破時,尤其是開高或開平走平,時間又已超過當日交易時間一半時,當出現箱形上緣價,賣出價(外盤)變買進價(內盤)時,此時即可敲外盤跟進或搶進(以市價追).至少應會有一個原箱型差價可賺,而若是開低走平,原則上謹為一弱勢止跌走穩盤,只宜少量介入跟進,試搶反彈,不須大量跟進.
. o: ?* |& b$ o# b
5 M, K! J, O9 `/ c; [7 f如何掌握賣點
& @8 A& F+ D  G5 @+ H: H1.開低走低:
回檔破前一波低值時搶出,(跌停板殺出),弱勢或有實質利空時,開低走低,反彈無法突破開盤時,甚而反轉向下破第一波低值時,技術性轉弱,就應趕緊市價殺出,若沒來的及殺出,也得趁當日之第二波反彈時,再無法越過高值,又反轉向下時,當機立斷,市價殺出.
9 j2 s6 h; J7 i" N
& E" U3 b! j# m' X7 M9 P2 k2.開高走低:
3 H8 s7 K9 G. S" E" m+ s0 ]9 {若當日二波反彈無法越過當日高值時,若跌破前波低值時,此時可加碼賣出,有時開低走低,翻紅後,跌幅擴大,此時反彈多無法翻紅(多半平盤附近,就反轉而下),此刻更顯弱更應當作賣,盤中高點反成為擇融卷放空的好時機.

, d6 H& ]; ]; K7 b# p. C2 @& S3.頭部成形:
7 y4 [/ B, k9 a6 o# t跌破頸線支撐時,而頭部成型,(Ｍ型,頭肩頂,圓型頂....等),應作賣,若此刻未賣,也應趁跌破型態,產生調整反彈波上攻至頸線附近失敗之際,而反轉向下時,趕緊作賣,尤其當最後一波調整性反彈至昨日收盤價時,或可少量放空待低檔再予補回,一般以Ｍ頭型型態居多,若右峰較左峰為低之拉高出貨之型態;而有時亦會形成右峰較左峰高的誘多作一逃命波之型態,再反轉急速向下的最為可怕.至於其它之頭型(頭肩頂,圓型頂....等)也都一樣,只要跌破頸線支撐,均須趕緊出脫持股,以免虧損擴大.

4.箱型走勢:
6 x  V; v. D% m8 L) ~往下突破時殺出持股,無論其係開高走平,開平走平,開低走平,當呈現箱型高低震盪時,可於平盤上採低進多高出少之策略;若是在平盤下盤旋時,則宜採低進少,高出多的策略應對.但一旦箱型支撐價不守,即應豪不猶豫地殺出手中持股,若此刻下不了手,於平盤上之箱型整理跌破後,多少還會產生拉回之效果,而此刻反彈,仍過不了原箱形之下緣,表係弱勢,再度反轉而下即成為逃命點.

" C# P: p, T* x- ^9 s▉ 另外利多不漲須賣出以策安全.
$ m  e1 }$ R  R0 |! Q個 股 上 漲 與 下 跌 之 研 判
7 n9 Z( X- h) f1 F: y                  
) }# B) _1 F& z& S# q一.個股股價若多數以外盤成交(賣出價),則表示買盤強於賣盤,股價收紅成份大,反之個股股價若多數以內盤成交(買進價),則表示賣盤強於買盤,股價收黑成份大.(一路買進或賣出,眺空漲停或跌停者例外)

) S. R/ S1 {3 g6 S7 K5 J$ K8 m二.內盤或外盤同時熄滅,表示有大單敲進或殺出,行情必有劇列波動.
+ \& s# y! i/ B9 c                      ┌─────┬─────┬───────┐
                      │ 內 盤    │ 外 盤    │ 成 交 價     │        
- R6 m% o# r. V4 k6 x5 Z# o- C$ s4 ^                  ┌ ├─────┼─────┼───────┤ ┐
                  │ │     50     │   50      │     50.5       │  │
                  │ └─────┴─────┴───────┘  │
                  │ │內盤上升一檔,                                │
1 |5 P6 u& x/ z4 |8 w            │ │表示有大單買進                                   │
                  │ ┌─────┬─────┬───────┐  │
                  │ │ 內 盤    │ 外 盤    │ 成 交 價     │  │   
                  │ ├─────┼─────┼───────┤  ┘
0 q& M! [, M, T8 l# P                  │ │   50.5   │    ５１   │ －　－       │  成交價可能跳為51.0 元
                  │ └─────┴─────┴───────┘
                  │                                                            
9 V. C7 b, F  D+ {/ H                  │                                                            
) H+ |) D5 w$ u9 p) M$ n8 [                  │                                                            
" x" ^/ _' Q$ |# G! X, _8 \6 U                  │ 若為另一種變化則為:                       
  }* ]/ f+ J) g; ?% G                   │┌─────┬─────┬───────┐
                  │ │ 內 盤    │ 外 盤    │ 成 交 價    │
                  └├─────┼─────┼───────┤┐
6 L1 J" {! J2 T                     │    50      │  50.5    │ －　－      │ │
                     └─────┴─────┴───────┘ │
                                                                                
! D6 i7 _6 D( Y/ f9 G4 c, Q: z│
   內盤不動,外盤下跌一檔,則可能有大單賣出,  │
                                                                 而成為:  │
                      ┌─────┬─────┬───────┐│
/ a4 n% {+ l; m, g3 e                      │ 內 盤    │ 外 盤    │ 成 交 價     ││
* T8 T7 Y& p( R                      ├─────┼─────┼───────┤┘
                      │   50       │  50.5    │      50.0      │
2 n- [/ ?; A/ r0 h                      └─────┴─────┴───────┘
0 y8 `. l8 Q+ P$ s                   挑選黑馬股之方法多空均作)
                  ┌─────┬─────┬───────┐
4 D% t8 I" [; ~# f* }# {                  │ 內 盤    │ 外 盤    │ 成 交 價     │
) V, k; i$ |* R# }3 ]0 d: v1 ~6 K2 D                  ├─────┼─────┼───────┤
) S% T! h2 S8 i7 ?& \. w  f  l7 c                  │ －　－  │ 41.0    │      41.5      │ ─ 大戶進貨障眼法
                  └─────┴─────┴───────┘

                  ┌─────┬─────┬───────┐
* Q. a0 s$ B% \: h$ M5 B. d                  │ 內 盤     │ 外 盤   │ 成 交 價     │
% W. ]' U( \4 O* X0 M% c                  ├─────┼─────┼───────┤
( w( ]" ]' A- b) w9 D                  │    40.0   │ －　－ │     39.6      │ ─ 大戶在明進暗出
                  └─────┴─────┴───────┘
# o! c/ G5 R3 M2 I- r備註: 內外盤差價超過三檔時,則有一盤會熄燈.
若個股成交量不斷放大,而價格穩步趨堅時,成交量可依十日均量為準,如ＸＸ股十日均量為３６００張,換算每五分鐘即為１００張,而自九時三十分時,成交量突然由２００張,３００張,５００張,累積跳至１１２００張,而成交價又逐檔上升時,顯示低檔接手有力,如在低檔以外盤成交時,勝算很大.
0 Z- F5 g& l9 a" {
6 Z; [, c) n) \$ i6 b  G2 m- P0 l) G               
2 B- i$ V7 t" I# p5 \5 y洗盤之方式與辨別洗盤抑或出貨之方法:
8 Q+ J5 i2 E3 \  o8 A( N( K, |                  
洗盤之方式大致可分為:開高走低,上下震盪,靜止不動,跌停開盤,漲停開盤洗盤抑或出貨之辨別:如於盤中發現下列幾種情形,可能為主力洗盤,否則即為出貨
! |6 X" Z' T* g9 O1.盤中自漲停價位打開時,成交量是否急速放大,尤其自分價成交表可發現若密集成交在漲停價時,就得提高警覺.
6 f9 M: p# l, }5 S2 W( H2.盤中自漲停價位打開後,若跌至平盤附近即出現特定買盤接走,且低檔成交量又顯得特別大時,應屬主力於盤中稍作調節,因而股價在高檔震盪,而尾盤又強力作價拉抬至漲停板時,如非主力調節持股,也應為主力尚未出貨完畢,或
, o2 E% [$ p3 X5 u) K9 t
係主力採邊拉邊出之策略.
$ E& W# i2 u) B, x5 N* {, g5 o3.最惡劣的主力出貨情形即為:一路壓低出貨至出清持股為止.
1 z* N% J/ {" @+ p            
穿頭與破腳操作法 (盤整期不適用,易追高殺低)
穿頭:今日盤中最高價高於昨日最高價.
破腳:今日盤中最低價低於昨日最低價.                  
穿頭作買,破腳作賣,可配合其它技術分析工具,以期掌握整斷之波段行情.
9 N* A* I0 j2 U0 g& \( I4 C洗盤之方式與辨別洗盤抑或出貨之方法:
$ _, X) b5 \  y7 W# F! ~& j洗盤之方式大致可分為:開高走低,上下震盪,靜止不動,跌停開盤,漲停開盤洗盤抑或出貨之辨別:如於盤中發現下列幾種情形,可能為主力洗盤,否則即為出貨
  w+ z2 g& u' A2 t0 g$ d1.盤中自漲停價位打開時,成交量是否急速放大,尤其自分價成交表可發現若密集成交在漲停價時,就得提高警覺.
& N7 S' O9 U2 J0 s& g5 }2.盤中自漲停價位打開後,若跌至平盤附近即出現特定買盤接走,且低檔成交量又顯得特別大時,應屬主力於盤中稍作調節,因而股價在高檔震盪,而尾盤又
$ g) J/ C" w! Q- g% Q" m. s6 a強力作價拉抬至漲停板時,如非主力調節持股,也應為主力尚未出貨完畢,或係主力採邊拉邊出之策略.
3.最惡劣的主力出貨情形即為:一路壓低出貨至出清持股為止

歐陽

# w: f- V* N# R4 T& Y3 V1.建議各位成員每天劃K線圖(紅.黑K.成交量).劃ㄌ一陣子越久越好(基本功).保證心得多多
2.再配合看1樓內容就有感同身受