iBeta 愛北大論壇

 找回密碼
 註冊
搜索
查看: 597|回覆: 2
列印 上一主題 下一主題

[教學區(理財概念)] 散戶也能成投資高手偷學 投資贏家的私密習慣

[複製鏈接]

3436

主題

214

好友

1萬

積分

博士班

Rank: 8Rank: 8

社區
臺灣
文章
9422
在線時間
1428 小時
回到到指定樓層
樓主
發表於 2011-1-21 21:38:02 |只看該作者 |新文章置後
散戶也能成投資高手/偷學 投資贏家的私密習慣; n" `9 N; V/ q. y9 |

8 q; v" M; o! Q. f+ l1 Y
1 A0 @% K1 X4 Z% K' P' J 【文/謝富旭 】
$ @  Z: J& V1 J+ L) e* p0 U
2 T! b2 H3 i( e% Z前言
. j3 {. s5 [$ r6 m3 g0 |6 T& \$ d' X2 u' {9 O$ R
養成好習慣,是克服人性弱點的不二法門,, I% _- V% {4 @; N' W( S1 L1 C1 K
而這不需高深的學問,唯有決心兩字。
3 v1 \1 G( S3 V5 r) }
% W- d5 x4 `2 x; O; ^
0 F8 b& w# U. i32歲的蔡曉吉,從小在母親嚴厲管教下,培養出遵守紀律的好習慣,後來竟成為他投資致富的利器。
# O: a& s0 W/ N; c1 H2 D
) E+ _+ ~# O% |" B2 V33歲的小會計陳慧馨,每日寫操盤日誌,將投資書籍當《心經》般抄寫,成為身價逾3千萬元的小富婆。
! G" F, V+ P$ l6 P! T* \! J: b. S7 v! s: _) S4 e
退休的資深股票分析師馬紀強,解讀財經新聞的獨門習慣,則是讓他安穩退休,投資持盈保泰的最大法寶。9 ?- e+ l; s/ y$ T* ]

# J( t, B. y( z6 t& L" G( d
3 D8 b  }8 y# w( D( U$ N* ~+ u, V《今周刊》與波士特線上市調合作的問卷調查也顯示,投資贏家與一般小散戶最大的差別就是「做功課」的習慣。& D7 }5 U0 l5 H* U/ m

% n3 s/ a0 {& M0 i1 w7 \) r讓我們一窺投資贏家到底如何養成他們的好習慣。
3 f0 f! w! _4 N
, c; {2 d3 Z. a8 n3 P$ _) B
2 X, o6 F" P4 }$ }; A9 Y# K
/ Z# N& _7 C! e: h8 Q/ U/ w十七歲買股票 十八歲作期貨 二十七歲「退休」/嚴守操作紀律賺到一億元財富5 G' b0 @3 g/ i# G( K. p
, b6 H! D  }  G( r

8 e2 P. p  ~, B$ }+ Z3 y2 Q* K* d0 M. x; L+ ?# _

6 d8 _% p+ R4 E3 D$ g8 Y十八歲,賺到人生第一個五百萬元;十九歲,痛賠一千萬元,蔡曉吉二十歲前就已在股海中經歷大起大落,( V$ g2 F5 g! k6 @# P3 ?  o
/ K: n" K1 W; y
( c# h: U' Y2 p( \4 u! p
他記取教訓,從此嚴守操作紀律,在二十七歲時就晉升億元身價。. j/ X# z2 e* H, w  U" A
7 s+ }3 A4 D; m1 |

& E3 B) a$ d7 j+ ]( S, j現今三十二歲的他,大方分享他在金融市場致富的私密習慣。/ a9 U$ I' H0 O' y# h

5 s- T: Y& [$ G6 `& D
2 w7 ^& M6 R; ?! g0 O4 m5 f4 w! K  P% j; a$ l, v" L1 F& I
三十二歲的蔡曉吉(化名),一如往常地在早上七點起床,將棉被折疊整齊後,逕自去盥洗;盥洗後,將毛巾對稱地掛在架上。目前未婚獨居的他,作息規律、家裡整齊地像軍人宿舍一般。這個從小就養成的生活好習慣,竟是讓他在二十七歲賺到九位數財富的最重要原因之一。. l% {0 c0 s. z* d

4 m# I# U6 H' \) L& J$ ~: s
, f, ^4 h2 S8 x* N嚴謹生活習慣「定型」操作風格/「阿甘」投資法 十年累積億元身價
7 r3 X, w$ J0 h4 s4 s' H3 E( {* A6 f, a, h5 a  y# S6 b
7 l/ H  Z$ G5 Z
; X8 V/ ~& a9 j4 }) w
他理著一頭短髮,模樣像個軍校生。當兵對他來說,或許是一生最輕鬆的日子,因為從小開始,母親對他的管教就宛如部隊般嚴格。小時候,媽媽規定晚上十點必須就寢,有一陣子為了防止他偷爬起來看漫畫,索性在晚上十點將家裡總電源給關了;小學二年級開學後,媽媽帶著他去上學,要求他要熟記上學路線,「媽媽跟我說,我只帶你走二次,以後就要自己去上學了!」蔡曉吉回憶當時情況苦笑說。) {8 G6 o7 L. @3 x, W1 w  y  }' H

* x6 g: u& M+ q1 N7 ^: f4 V! o0 v( B' O" `5 m
蔡曉吉的外公是職業軍人,官拜少將。在職業軍人家庭長大的母親,對他與妹妹的管教就相當嚴格。「洗澡洗太久,媽媽就會在外面按開關,一關一開地警告!」「洗完臉後,毛巾如果掛得不對稱,媽媽就會開罵!」「書桌上的書沒有整齊擺好,甚至會遭到媽媽修理!」他對媽媽的管教方式,至今仍記憶猶新。' w/ q3 a* Z6 n* q& |
. [+ x* b) c" U) B9 U

9 j1 a8 a4 m* m9 s: N9 @長大後,蔡曉吉在爸媽住處附近買了一間房子獨居。然而,從小養成的嚴謹生活習慣已經「定型了」,甚至還深深地影響他在金融市場的操作風格。, ^5 m/ Y6 V' V
& k4 }- O- a  r" b: s1 o
( [6 O% a* `# r
「你一定不相信,我是那種遇到紅燈,即使當下沒有車輛經過,也沒有警察,我也不會闖紅燈的那種人!」「事實上,在投資上,你只要有堅定不移的決心,並養成好習慣貫徹適合自己的方法與紀律,你一定會致富!」他語氣堅定地說。
, z' i+ g- z# I7 a6 B5 T! x1 `9 U
' h, _( W; m" z
) M/ p# ]9 C7 z* @3 m& j% F" v! m( U% w一九九六年,蔡曉吉十七歲時,靠著從小打工的儲蓄買進三張聯強國際(成本為每股六十幾元),不到一年的時間,聯強漲到二八○元時全數賣出,存到人生第一個一百萬元。十八歲就讀專科時,靠著操作農產品期貨,財富迅速累積到五百萬元,二十七歲時身價已逾一億元。這種驚人的財富累積成就,不免會讓人想到是否有特別精明獨到的投資方法?蔡曉吉卻搖搖頭微笑說:「我的投資方法很簡單,簡單地像個笨蛋一樣,但是我與大多數投資人最大的不同是,我紀律嚴明,而且用強烈的決心貫徹它們,只有這樣而已!」
: {( f, `, [2 U* P* v1 D8 s& c' D3 |8 x3 w

  W, J7 W7 e" M9 `$ T" |* n依標的屬性管理/三大投資金律 處理三種投資部位
, x# x8 O+ l9 w) n2 s2 B0 ]0 i8 C8 R( C2 f+ E1 v0 S+ I/ b9 d
, m0 ^7 e* R/ \+ a
蔡曉吉目前沒有上班,是位專業投資人,投資部位廣及台股、台期指、美股、美期指以及農產品期貨。他說,他為自己的投資部位,依據投資標的屬性不同,制定了三條投資紀律進行管理,奉行不悖。0 a# l) w8 _$ K$ O  |! k! P& H1 c
) z) L% q* h% H) F% V4 C

3 F: i( g5 k* ]+ B9 l0 S第一條投資紀律:只問股利殖利率,不管股價漲跌。這條投資紀律被運用在「定存概念股」身上。蔡曉吉說,如果投資的目的,主要是想從這檔股票獲取穩定的現金股利報酬,就不應該在乎它的股價;反而,如果派發的現金股利不變,但股價卻下跌時,應該要更高興才對,因為可以買進更多股票提高現金股利殖利率,這就好像存在銀行的定存,利率被提高了一般。" Q; F3 w! `  R  V
5 O# G- p0 k: S. _) A

7 G9 b* T! Y6 ~7 d7 ]' Y* D  S; D蔡曉吉把「定存概念股」的每年殖利率目標設在三%起跳,首重穩定派發現金股利的能力,其次才是殖利率高低。這方面,美國藍籌股派發現金股利的穩定性最高,年殖利率高於三%以上就可接受,正如他投資的杜邦化學、寶鹼公司以及麥當勞等股票。至於台灣的「定存概念股」殖利率目標,則設定在四%以上,目前部位計有中鋼與中華電信。如果「定存概念股」股價「不幸」漲太高,導致殖利率下降低於目標,就得考慮賣出,進行調節或轉換投資標的,等待股價走低回到殖利率目標再買回。目前,「定存概念股」占投資資金部位約在五成。8 l/ b" {2 O% q" T3 X$ u/ l

( Y& Y1 s  K" n: h
3 N0 Q/ d5 f9 F, G' x第二條投資紀律:以二十周均線為準繩,均線以上就續抱,跌破就賣。這條投資紀律運用在期貨與個股的波段操作上,約占總投資部位三成水位。
; w1 z. P0 j2 z1 o, G: @' b# I( V8 }& G5 V5 ^
+ S/ V/ o' Y' H* P: u: h
從小學時期因為叔叔的教導,開始學看線圖,蔡曉吉自承,看股票線圖與形態操作,是他生活最大的樂趣來源。雖然如今投資已有心得,進行波段操作也變成一種樂趣,但進出之間仍嚴守紀律,每當鎖定一檔標的,投入資金後,他就以「二十周均線操作法」作為買進賣出依據。理由是,以這些年在金融市場累積的經驗發現,二十周均線往往是多空趨勢的重要轉折點。投資的標的若維持在二十周均線以上,應有續抱的決心;若價格跌破二十周均線,也要有賣出,甚至是停損的勇氣。7 j; V. n! _& Z% g
. H1 d$ Q% B$ y7 u) H  t

7 _5 p% ~! ~5 [) ~! C0 u( y$ S蔡曉吉進一步解釋,用這種方式操作,投資初期會一直在進行停損,交易成本不低。但只要主力開始進行拉抬,引起散戶一擁而上,波段漲幅將極為可觀。因此,這種操作法重點在於要賺足一個波段,利用大幅度的獲利來抵銷頻繁停損的交易成本。換言之,就是要抱持著要賺大錢、不怕賠小錢的決心。
7 i5 U" s( C6 m# e2 f$ a; Z) ~% B: j& r& |1 [
& q- m" V  T: f
二○一○年,在台股中,蔡曉吉運用「二十周均線操作法」獲利代表作為長榮海運與彰銀,帳面獲利分別高達四八%與八○%,而早在○九年,就已運用這套方式在元太獲利高達二七○%。(操作方法詳見線圖), A* E5 H) t8 |
0 }' s% O8 [* g' F8 g2 Y
7 j+ z8 j5 G+ r# d- U- K
第三條投資紀律:用六倍以上保證金操作一口期貨。操作期貨是蔡曉吉累積財富的重要里程碑,就讀中國技術學院時(現已改制為中國科技大學)他與同學合資操作農產品期貨,獲利達五百萬元,自此即無法忘情於期貨。迄今,期貨部位約占他可投資金額一至二成水位。
. t/ D# K( P! p" M; ?5 j2 q
+ d( t1 ^+ ?. R3 Q5 p1 `3 t; L  M" `6 N4 g7 R7 T

4 t* ?- J3 w! S% A. Y
" u: C& I% n3 U( v跑腿打工 自己打造金湯匙/打拚不求人 迅速累積投資本錢
" N" ~  k6 X1 f3 s  T7 d( d8 F7 P4 Y% Z) L  B6 I$ K2 t1 q

) P" R# ]5 k4 l; K. n: {蔡曉吉操作期貨與大多數投資人最大的不同是,仍採取波段操作的長打策略,操作方式嚴守二十周均線為原則。○八年美國次貸風暴橫掃全球,同年六月他判斷加權指數頭部形態出現,即使台股當時已經從九七○○多點跌至七四○○多點,跌逾二千點,他仍進行放空,一直留倉到四五○○點,即反彈回升至二十周均線以上才平倉。這一役,讓他賺進近三千點的價差,獲利達六百萬元。$ b4 B5 X+ k1 |! Y7 v
7 f% w% \' N, B
8 ^: i1 F' R7 H6 i
不過,就讀大學時(插班考進),操作日經期指與新加坡海峽時報期指大虧一千萬元的經驗,迄今仍讓他心有餘悸。他清楚地記得,一九九八年那一次亞洲金融風暴爆發,亞洲股市紛紛重挫時,他正坐在課堂上課。上課中,他手機震動,接到期貨公司打來的電話,馬上衝出課堂砍單停損。老師責備他不懂尊師重道,那天他虧損將逾一千萬元心情極差,回了老師一句:「我在處理一樁你十年薪水都還賺不到的單子!」也因為這樣,他中途輟學,大學生涯畫下句點。
* Y8 d) K9 Z9 B! W; ~- C0 M0 J
. z; K- U& ?  i5 J
: H7 E4 s- I1 B6 W+ n4 o8 l9 X  ~9 t「那次的教訓,讓我學到預設停損與資金控管的重要,現在我每一筆期貨單丟出去,停損點一定會同時設好。」「更重要的是,每做一口期貨所需保證金,一定至少以六倍金額存在帳戶中,市場走勢不如預期時才比較不會恐慌,以求在心理戰占上風!」
$ ~/ B& o; z2 M
) k' j2 ?& X# u" i; W
' U8 d  n5 h. \' U2 U( h! l: U十七歲時就投資聯強國際股票三張,賺到人生第一個一百萬元,不明就裡的人會以為蔡曉吉一定是銜著金湯匙出生的富家子,才有本金能在年輕時就從事金融操作。事實上,他的家境小康,父母親均是平凡的上班族。重點是,媽媽管教非常嚴厲,從讀小學時就只給公車錢與早、午餐的飯錢,不再多給額外的零用錢。" m: E7 \3 @) A6 v! L9 K" }0 H  U
* H7 L! u% y! _) \) O

1 H. [6 @0 ~5 M0 }) ^, I; O! V) H「我從小學三年級開始就會賺錢了,靠著身材嬌小的優勢,每到下課時間福利社大爆滿,我會使勁鑽到櫃台前幫同學買東西,賺跑腿費。小四開始,我的『服務項目』擴展到校外的雞排,瘦小的身材剛好可鑽出圍牆間隙,用二十元買進雞排,再以二十五元轉賣,進行『套利』,生意好時一天可賣出上百塊雞排。」蔡曉吉回憶說。從小四到國中畢業前,他每天都很忙碌地記載同學要買的飲料、零食、雞排數量,跑腿賺錢,以至於荒廢了學業,父母親也因此認為他不是讀書的料,就不再多說什麼。7 v; }1 {: s! F& V& o3 E, \

- @. G9 V! G# N' D) j2 @  s& P
9 t9 \1 I* `7 ~  [. _就讀五專時,蔡曉吉不再跑腿賺錢,開啟了打工生涯。他得意地說,甫到麥當勞打工時,他熟背菜單、積極地熟悉整個前後台管理流程,才半年多的時間,他的時薪從五十幾元調高到近九十元(當時打工最高時薪級數),創下那家店最快調薪紀錄。當時蔡曉吉從工地臨時工、臨時演員到酒吧服務生等工作都幹過,為的就是要累積買股票的資本。
& r; n; U: u' t& ~, p7 _6 a1 S, h  o& c9 P" N, Y
; o# h" p+ e. b" W# F
蔡曉吉認為,投資有兩個階段,第一階段,花腦筋學習挑選標的以及進出場時間的方法;第二階段,用決心貫徹之前所學到的方法,並用嚴謹的紀律進行操作。問題是,絕大部分的投資人在投資學習上,窮盡所有的心力在第一階段上,卻不肯花一丁點的心思看待第二階段學習,殊不知,第二階段遠比第一階段重要,導致投資賺少賠多...(精采完整內文請見《今周刊》735期,各大便利商店及連鎖書店均有銷售)
) q/ H  r  [% P1 I9 |$ |4 b+ g! S1 s( Z" T$ R

% [5 C; a. T7 T+ i2 n# A- G9 A% ~" c《今周刊》735期更多精采文章《立即加入今周刊粉絲團 http://www.businesstoday.com.tw/facebook/1 O/ F! N: q% [  U
' U9 ]. F2 N- T6 m" [) d! \( C) X5 o
: ~/ `9 h$ I! _* s$ a4 M
, b1 }  h- ]) [  V. i& S
, t7 g$ B% k0 G( e1 r8 b8 a( M& F
在股票及期貨市場,散戶投資人成功的不二法門不外乎兩種,一是非常幸運;一是非常自律

3436

主題

214

好友

1萬

積分

博士班

Rank: 8Rank: 8

社區
臺灣
文章
9422
在線時間
1428 小時
沙發
發表於 2011-1-21 21:40:27 |只看該作者
回覆 歐陽 的文章
3 c. H& |2 I  I: g* L. t$ D, V
  y8 x* ?8 s( i, d% L5 n; H
在股票及期貨市場,散戶投資人成功的不二法門不外乎兩種,一是非常幸運;一是非常自律

13

主題

30

好友

1290

積分

高中生

Rank: 5Rank: 5

文章
219
在線時間
161 小時
3
發表於 2011-1-22 02:39:02 |只看該作者
給你一個讚!!" V7 B* _$ d1 ^  `6 |& K
3 B7 a. X/ u) B  B
民國100年9月會發生什麼好事呢?

本論壇是以即時上傳留言的方式運作,一切留言內容只代表發言者個人意見,非本論壇之立場,本論壇對所有留言的真實性、完整性及立場等,不負任何法律責任。
由於本論壇是以「即時留言」運作方式,所以無法完全監察所有留言內容,若您發現有某篇留言可能有問題,請通知本站管理員處理。

Copyright © 2009~2020 iBeta 愛北大. 保留一切權利

回頂部